- Ingyenes, regisztráció nélkül
- A 2026-os szabályok szerint
- Magyar jogszabályok alapján
- Nincs adatgyűjtés a számításról
Részletek
Tájékoztató becslés. A hozam nem garantált. Nem minősül befektetési tanácsadásnak.
Gyakori kérdések
Mi az a TBSZ, és mire jó?
A tartós befektetési számla egy adózási keret a értékpapírszámlád körül. Ha öt évig nem nyúlsz hozzá, a teljes hozam adómentes lesz. Három és öt év között 18 százalék, három éven belül 28 százalék az adó.
Minden befektetésre megéri?
Nem, és ez a legfontosabb tudnivaló. Részvénynél és ETF-nél a sima számlán is csak 15 százalék az adó, mert ellenőrzött tőkepiaci ügyletnek minősül. Ha öt év előtt töröd fel a TBSZ-t, 18 vagy 28 százalékot fizetsz – tehát rosszabbul jársz, mintha nem is nyitottad volna.
Mikor egyértelműen jó a TBSZ?
Kamatjellegű hozamnál: bankbetétnél, vállalati kötvénynél, egyes befektetési jegyeknél. Ezekre a sima számlán 28 százalék az adó, tehát a TBSZ még korai feltörésnél sem hoz rosszabb eredményt.
Meddig fizethetek be a számlára?
Csak a nyitás évében, az úgynevezett gyűjtőévben. Utána a számla lezárul az új befizetések előtt, de a benne lévő pénz tovább dolgozhat, és szabadon átcsoportosítható.
Nyithatok több TBSZ-t?
Igen, szolgáltatónként évente egyet, és minden évben újat. Sokan létrát építenek ebből: 2026-ban egyet, 2027-ben a következőt, így 2031-től évente lejár egy, ami folyamatos likviditást ad.
Adózás nélkül átrendezhetem a portfóliót?
Igen, a számlán belüli vétel és eladás nem keletkeztet adókötelezettséget. Ez az egyik legnagyobb előny: az öt év alatt szabadon váltogathatsz a befektetések között.
Mi történik, ha időközben pénzre van szükségem?
Részleges kivét is lehetséges, ilyenkor a kivett részre a tartási idő szerinti adó vonatkozik, a bent maradó rész pedig változatlanul fut tovább. A teljes feltörés viszont az egész számlára vonatkozó adót vonja maga után.
Van-e felső korlát a befizetésre?
Nincs. Ez lényeges különbség például a nyugdíj-előtakarékossághoz képest, ahol az adóvisszatérítés összege korlátos.
Mi történik a TBSZ-szel halál esetén?
A számla a hagyaték része lesz. Az öröklés az általános szabályok szerint alakul, egyenes ági rokonok között illetékmentesen.
Mit érdemes megnézni a szolgáltató kiválasztásánál?
A számlavezetési díjat, a tranzakciós költségeket és azt, hogy milyen termékek érhetők el. Kis összegnél a fix díjak könnyen felemészthetik az adómegtakarítást, ezért a díjszerkezet legalább annyira számít, mint az adóelőny.
Frequently asked questions
What is a TBSZ and what is it good for?
The long-term investment account is a tax framework around your securities account. If you leave it untouched for five years, the entire yield becomes tax-free. Between three and five years the tax is 18 percent, within three years 28 percent.
Is it worth it for every investment?
No, and this is the most important thing to know. For shares and ETFs the tax on an ordinary account is only 15 percent, because these qualify as controlled capital market transactions. If you break the TBSZ before five years, you pay 18 or 28 percent – so you end up worse off than if you had never opened it.
When is a TBSZ clearly worthwhile?
For interest-type yields: bank deposits, corporate bonds, certain investment fund units. On an ordinary account these are taxed at 28 percent, so a TBSZ gives no worse result even if broken early.
How long can I pay into the account?
Only in the year it is opened, the so-called collection year. After that the account closes to new payments, but the money inside can keep working and can be freely reallocated.
Can I open more than one TBSZ?
Yes, one per provider per year, and a new one every year. Many build a ladder from this: one in 2026, the next in 2027, so from 2031 one matures each year, giving continuous liquidity.
Can I rearrange the portfolio without tax?
Yes, buying and selling within the account creates no tax liability. This is one of the greatest advantages: over the five years you can switch freely between investments.
What if I need money in the meantime?
Partial withdrawal is possible; the amount withdrawn is then taxed according to the holding period, while the part left behind continues to run unchanged. Breaking the account entirely, however, triggers the tax on the whole account.
Is there an upper limit on payments in?
No. This is a significant difference compared with pension pre-saving, for example, where the amount of the tax refund is capped.
What happens to a TBSZ on death?
The account becomes part of the estate. Inheritance follows the general rules, free of duty between direct-line relatives.
What should I look at when choosing a provider?
The account management fee, transaction costs and which products are available. With a small amount, fixed fees can easily consume the tax saving, so the fee structure matters at least as much as the tax advantage.
Häufig gestellte Fragen
Was ist ein TBSZ, und wofür ist es gut?
Das langfristige Anlagekonto ist ein steuerlicher Rahmen um Ihr Wertpapierkonto. Rühren Sie es fünf Jahre nicht an, ist der gesamte Ertrag steuerfrei. Zwischen drei und fünf Jahren beträgt die Steuer 18 Prozent, innerhalb von drei Jahren 28 Prozent.
Lohnt es sich für jede Anlage?
Nein, und das ist das Wichtigste. Bei Aktien und ETFs beträgt die Steuer auch auf einem normalen Konto nur 15 Prozent, da sie als kontrollierte Kapitalmarktgeschäfte gelten. Lösen Sie das TBSZ vor fünf Jahren auf, zahlen Sie 18 oder 28 Prozent – Sie stehen also schlechter da, als hätten Sie es nie eröffnet.
Wann ist ein TBSZ eindeutig sinnvoll?
Bei zinsähnlichen Erträgen: Bankeinlagen, Unternehmensanleihen, bestimmten Fondsanteilen. Auf einem normalen Konto werden diese mit 28 Prozent besteuert, das TBSZ liefert also selbst bei vorzeitiger Auflösung kein schlechteres Ergebnis.
Wie lange kann ich auf das Konto einzahlen?
Nur im Eröffnungsjahr, dem sogenannten Sammeljahr. Danach schließt sich das Konto für neue Einzahlungen, das enthaltene Geld kann jedoch weiterarbeiten und frei umgeschichtet werden.
Kann ich mehrere TBSZ eröffnen?
Ja, je Anbieter eines pro Jahr, und jedes Jahr ein neues. Viele bauen daraus eine Leiter: 2026 eines, 2027 das nächste – ab 2031 läuft dann jährlich eines aus, was durchgehende Liquidität schafft.
Kann ich das Portfolio steuerfrei umschichten?
Ja, Kauf und Verkauf innerhalb des Kontos lösen keine Steuerpflicht aus. Das ist einer der größten Vorteile: In den fünf Jahren können Sie frei zwischen Anlagen wechseln.
Was passiert, wenn ich zwischenzeitlich Geld brauche?
Eine Teilentnahme ist möglich; auf den entnommenen Teil entfällt die Steuer nach der Haltedauer, der verbleibende Teil läuft unverändert weiter. Eine vollständige Auflösung löst hingegen die Steuer für das gesamte Konto aus.
Gibt es eine Obergrenze für Einzahlungen?
Nein. Das ist ein wesentlicher Unterschied etwa zur Altersvorsorge, bei der die Höhe der Steuererstattung begrenzt ist.
Was geschieht mit dem TBSZ im Todesfall?
Das Konto wird Teil des Nachlasses. Die Vererbung richtet sich nach den allgemeinen Regeln, zwischen Verwandten in gerader Linie gebührenfrei.
Worauf sollte ich bei der Anbieterwahl achten?
Auf die Kontoführungsgebühr, die Transaktionskosten und das verfügbare Produktangebot. Bei kleinen Beträgen können feste Gebühren die Steuerersparnis leicht aufzehren – die Gebührenstruktur zählt daher mindestens so viel wie der Steuervorteil.
Két szemléltető eset
A nevek kitaláltak; a számítások a hatályos szabályok szerint készültek.
Eset 1: A részvényes, akinek a TBSZ rosszabb lett
Helyzet: Zoltán 5 millió forintot fektetett ETF-ekbe TBSZ-en. Három év után váratlan kiadás miatt fel kell törnie. A hozam addigra 1,2 millió forint.
Számítás: Három és öt év között a TBSZ adója 10 százalék: 120 000 forint. Csakhogy ETF-eknél és részvényeknél sima számlán is csak 15 százalék szja jár, mert ellenőrzött tőkepiaci ügyletnek minősülnek – ott viszont a veszteségeit is beszámíthatta volna. Három éven belüli feltörésnél pedig 28 százalék, azaz 336 000 forint lenne az adó, szemben a sima számla 180 000 forintjával.
Ami itt fontos: a TBSZ nem minden befektetésre éri meg. Részvénynél és ETF-nél a sima számla 15 százaléka gyakran versenyképes, ráadásul a veszteség elszámolható. A TBSZ igazi haszna a kamatjellegű hozamoknál van: bankbetét, vállalati kötvény, egyes alapok – ott a sima számlán 28 százalék az adó.
Eset 2: A létra, ami minden évben felszabadít pénzt
Helyzet: Katalin 2026-ban nyit egy TBSZ-t 3 millió forinttal, majd 2027-ben, 2028-ban és így tovább minden évben egy újat.
Számítás: A 2026-os számla 2031 végén válik adómentessé, a 2027-es 2032 végén, és így tovább. 2031-től évente lejár egy számla, tehát folyamatos, adómentes likviditása lesz anélkül, hogy a többit fel kellene törnie.
Ami itt fontos: a gyűjtőév miatt egy TBSZ-re csak a nyitás évében lehet befizetni. Sokan ezért gondolják, hogy „egy TBSZ-em lehet” – valójában évente nyithatsz újat, szolgáltatónként. A létra-módszer pont ezt használja ki, és megoldja a TBSZ legnagyobb hátrányát: a lekötöttséget.
Two illustrative cases
The names are fictional; the calculations follow the current rules.
Case 1: The shareholder for whom the TBSZ turned out worse
Situation: Zoltán invested HUF 5 million in ETFs on a TBSZ. After three years an unexpected expense forces him to break it. By then the yield is HUF 1.2 million.
Calculation: Between three and five years the TBSZ tax is 10 percent: HUF 120,000. However, for ETFs and shares only 15 percent income tax applies on an ordinary account too, because they qualify as controlled capital market transactions – and there he could also have offset his losses. Breaking it within three years would mean 28 percent, that is HUF 336,000, against HUF 180,000 on an ordinary account.
What matters here: a TBSZ is not worth it for every investment. For shares and ETFs the ordinary account's 15 percent is often competitive, and losses can be offset. The TBSZ's real benefit lies with interest-type yields: bank deposits, corporate bonds, certain funds – where an ordinary account attracts 28 percent.
Case 2: The ladder that frees up money every year
Situation: Katalin opens a TBSZ in 2026 with HUF 3 million, then a new one in 2027, 2028 and every year thereafter.
Calculation: The 2026 account becomes tax-free at the end of 2031, the 2027 one at the end of 2032, and so on. From 2031 one account matures each year, so she has continuous, tax-free liquidity without having to break the others.
What matters here: because of the collection year, you can only pay into a TBSZ in the year it is opened. Many therefore think they can have just one TBSZ – in fact you can open a new one every year, with each provider. The ladder method exploits exactly this and solves the TBSZ's biggest drawback: being locked in.
Zwei Beispielfälle
Die Namen sind erfunden; die Berechnungen folgen den geltenden Regeln.
Fall 1: Der Aktionär, für den das TBSZ zum Nachteil wurde
Situation: Zoltán legte 5 Millionen HUF in ETFs auf einem TBSZ an. Nach drei Jahren zwingt ihn eine unerwartete Ausgabe zur Auflösung. Der Ertrag beträgt bis dahin 1,2 Millionen HUF.
Berechnung: Zwischen drei und fünf Jahren beträgt die TBSZ-Steuer 10 Prozent: 120.000 HUF. Bei ETFs und Aktien fallen jedoch auch auf einem normalen Konto nur 15 Prozent Einkommensteuer an, da sie als kontrollierte Kapitalmarktgeschäfte gelten – dort hätte er zudem Verluste verrechnen können. Bei einer Auflösung binnen drei Jahren wären es 28 Prozent, also 336.000 HUF, gegenüber 180.000 HUF auf einem normalen Konto.
Was hier wichtig ist: Ein TBSZ lohnt sich nicht für jede Anlage. Bei Aktien und ETFs sind die 15 Prozent des normalen Kontos oft konkurrenzfähig, zudem sind Verluste verrechenbar. Der eigentliche Nutzen des TBSZ liegt bei zinsähnlichen Erträgen: Bankeinlagen, Unternehmensanleihen, bestimmte Fonds – dort gelten auf einem normalen Konto 28 Prozent.
Fall 2: Die Leiter, die jedes Jahr Geld freisetzt
Situation: Katalin eröffnet 2026 ein TBSZ mit 3 Millionen HUF und danach jedes Jahr – 2027, 2028 und so weiter – ein neues.
Berechnung: Das Konto von 2026 wird Ende 2031 steuerfrei, das von 2027 Ende 2032 und so fort. Ab 2031 läuft jährlich ein Konto aus, sie hat also durchgehend steuerfreie Liquidität, ohne die übrigen auflösen zu müssen.
Was hier wichtig ist: Wegen des Sammeljahres kann man auf ein TBSZ nur im Eröffnungsjahr einzahlen. Viele glauben deshalb, sie könnten nur ein TBSZ haben – tatsächlich lässt sich jedes Jahr ein neues eröffnen, je Anbieter. Die Leitermethode nutzt genau das und löst den größten Nachteil des TBSZ: die Bindung.
Mikor nem ad pontos eredményt ez a kalkulátor?
A számítás tipikus élethelyzeteket modellez. Az alábbi esetekben az eredmény eltérhet a valóságtól, ezért érdemes könyvelővel egyeztetni:
- Részvénynél és ETF-nél a sima számlán is csak 15 százalék az adó – öt év előtti feltörésnél rosszabbul jársz a TBSZ-szel.
- A számlavezetési és tranzakciós díjak kis összegnél felemészthetik az adómegtakarítást.
- A hozam mértéke feltételezés: a tényleges eredmény a befektetéstől függ.
When does this calculator not give an accurate result?
The calculation models typical situations. In the cases below the result may differ from reality, so it is worth checking with an accountant:
- For shares and ETFs the tax on an ordinary account is only 15 percent – if you break the account before five years, a TBSZ leaves you worse off.
- Account management and transaction fees can consume the tax saving on a small amount.
- The rate of return is an assumption: the actual result depends on the investment.
Wann liefert dieser Rechner kein genaues Ergebnis?
Die Berechnung bildet typische Situationen ab. In den folgenden Fällen kann das Ergebnis abweichen – klären Sie es daher mit einem Buchhalter:
- Bei Aktien und ETFs beträgt die Steuer auch auf einem normalen Konto nur 15 Prozent – bei Auflösung vor fünf Jahren stehen Sie mit dem TBSZ schlechter da.
- Kontoführungs- und Transaktionsgebühren können bei kleinen Beträgen die Steuerersparnis aufzehren.
- Die Höhe des Ertrags ist eine Annahme: Das tatsächliche Ergebnis hängt von der Anlage ab.
Milyen jogszabály alapján számol ez a kalkulátor?
A számítás az alábbi hatályos jogszabályokon alapul. A kulcsokat és értékhatárokat minden jogszabály-módosítás után felülvizsgáljuk.
További hivatalos források: NAV · Nemzeti Jogszabálytár · Magyar Közlöny · Magyar Államkincstár
Felelősségi nyilatkozat: A kalkulátor tájékoztató jellegű, nem minősül adótanácsadásnak. Az egyedi élethelyzetek eltérhetnek a modellezett esetektől, ezért kötelezettségvállalás előtt kérd ki könyvelő vagy adótanácsadó véleményét. A számítási módszertan a módszertani oldalonnyilvánosan elérhető.
Legutóbbi szakmai felülvizsgálat:
Mi az a TBSZ?
A tartós befektetési számla (TBSZ) egy adókedvezményes befektetési forma: ha elég sokáig tartod benne a pénzed, a hozam teljesen adómentessé válik. Bármely magyar befektetési szolgáltatónál nyitható.
Az adókulcsok az idő függvényében
- 3 éven belüli feltörés: 15% SZJA + 13% szocho = 28% – ugyanaz, mintha nem is lenne TBSZ-ed
- 3–5 év között: 10% SZJA, szocho nincs
- 5 év után: 0% – teljesen adómentes
Hogyan működik a gyűjtőév?
A TBSZ nyitásának éve a gyűjtőév: ebben az évben szabadon fizethetsz be pénzt a számlára. A gyűjtőév végén „lezárul" a számla, és innentől számít az 5 éves lekötési idő. Új befizetéshez új TBSZ-t kell nyitnod – évente egyet.
A gyakori csapda
A TBSZ részlegesen nem törhető fel büntetlenül: ha a lejárat előtt hozzányúlsz, a teljes számlára a rövidebb futamidőnek megfelelő adókulcs vonatkozik. Ezért fontos, hogy csak olyan pénzt tegyél TBSZ-re, amire biztosan nem lesz szükséged 5 évig.
Mikor NEM éri meg?
Ez a rész gyakran kimarad a tájékoztatókból: ha osztalékfizető külföldi ETF-eket tartasz, a forrásadót a TBSZ nem védi ki – az osztalék után a kibocsátó országa levonja a maga adóját, függetlenül a TBSZ-től. Emellett veszteséges befektetésnél a TBSZ hátrány is lehet, mert nem tudod a veszteséget beszámítani más ügyleteid nyereségébe, ahogy egy normál értékpapírszámlán tehetnéd.
Gyakori kérdések
Mi történik a TBSZ-szel az 5 év lejárta után?
Választhatsz: felveszed a pénzt adómentesen, vagy meghosszabbítod a számlát további időszakra, továbbra is adómentesen. A meghosszabbítás során új befizetést nem tehetsz rá.
Nyithatok több TBSZ-t?
Igen, évente egyet szolgáltatónként. Sokan ezt „TBSZ-létrának" használják: minden évben nyitnak egyet, így néhány év múlva évente lejár egy adómentes számla.
Átvihetem másik szolgáltatóhoz?
Igen, a TBSZ transzferálható másik befektetési szolgáltatóhoz az adókedvezmény elvesztése nélkül – a lekötési idő nem szakad meg. Az átvezetésnek díja lehet, érdemi összegnél érdemes összevetni a költségeket.
Mi történik a TBSZ-szel halál esetén?
A TBSZ-en lévő vagyon a hagyaték része. Az örökös számára a lekötési idő az örökhagyó szerinti időpontoktól folytatódik, tehát az adómentesség nem vész el automatikusan.
What is a TBSZ?
The long-term investment account (TBSZ) is a tax-advantaged form of investment: if you keep your money in it long enough, the yield becomes entirely tax-free. It can be opened with any Hungarian investment service provider.
Tax rates as a function of time
- Breaking it within 3 years: 15% income tax + 13% social contribution tax = 28% – the same as if you had no TBSZ at all
- Between 3 and 5 years: 10% income tax, no social contribution tax
- After 5 years: 0% – entirely tax-free
How does the collection year work?
The year you open the TBSZ is the collection year: during this year you can freely pay money into the account. At the end of the collection year the account "closes", and the 5-year holding period starts from then. For new payments you must open a new TBSZ – one a year.
The common trap
A TBSZ cannot be broken partially without penalty: if you touch it before maturity, the tax rate for the shorter period applies to the entire account. It is therefore important to place only money in a TBSZ that you are certain you will not need for 5 years.
When is it NOT worth it?
This part is often missing from the information leaflets: if you hold dividend-paying foreign ETFs, a TBSZ does not shield you from withholding tax – the issuer's country deducts its own tax on the dividend regardless of the TBSZ. Moreover, with a loss-making investment a TBSZ can even be a disadvantage, because you cannot offset the loss against gains on your other transactions, as you could on an ordinary securities account.
Was ist ein TBSZ?
Das langfristige Anlagekonto (TBSZ) ist eine steuerbegünstigte Anlageform: Halten Sie Ihr Geld lange genug darin, wird der Ertrag vollständig steuerfrei. Es kann bei jedem ungarischen Wertpapierdienstleister eröffnet werden.
Die Steuersätze in Abhängigkeit von der Zeit
- Auflösung innerhalb von 3 Jahren: 15 % Einkommensteuer + 13 % Sozialbeitragsteuer = 28 % – genauso, als hätten Sie kein TBSZ
- Zwischen 3 und 5 Jahren: 10 % Einkommensteuer, keine Sozialbeitragsteuer
- Nach 5 Jahren: 0 % – vollständig steuerfrei
Wie funktioniert das Sammeljahr?
Das Jahr der Eröffnung ist das Sammeljahr: In diesem Jahr können Sie frei Geld auf das Konto einzahlen. Am Ende des Sammeljahres „schließt" sich das Konto, und ab da läuft die 5-jährige Bindungsfrist. Für neue Einzahlungen müssen Sie ein neues TBSZ eröffnen – eines pro Jahr.
Die häufige Falle
Ein TBSZ lässt sich nicht teilweise straffrei auflösen: Greifen Sie vor Ablauf darauf zu, gilt für das gesamte Konto der Steuersatz der kürzeren Laufzeit. Legen Sie daher nur Geld auf ein TBSZ, das Sie 5 Jahre lang sicher nicht benötigen.
Wann lohnt es sich NICHT?
Dieser Teil fehlt in Informationsblättern häufig: Halten Sie ausschüttende ausländische ETFs, schützt das TBSZ nicht vor der Quellensteuer – das Ausgabeland behält seine eigene Steuer auf die Ausschüttung ein, unabhängig vom TBSZ. Zudem kann ein TBSZ bei einer verlustreichen Anlage sogar nachteilig sein, da Sie den Verlust nicht mit Gewinnen aus anderen Geschäften verrechnen können, wie es auf einem normalen Wertpapierkonto möglich wäre.